镓和锗都是新兴的战略性矿产，是半导体、光伏以及光纤通信等方面的重要材料。有专家觉得，对这两种战略性矿产进行出口管制，有利于保障资源安全、维护国家利益。

  作为重要的战略性矿产，锗和镓在国际上也早已愈加受到重视。上期“矿业界”带大家进一步探索了二者之一“锗”，

  本篇文章属于中国地质调查局国际矿业研究中心矿业市场研究团队所著的系列文章，本系列围绕部分能源和矿产资源初级产品的定价机制进行梳理研究。

  全球镓贸易大多为现货和零单交易，国产镓价格主导全球价格趋势。镓价格经历三轮大幅涨跌，如今处于近十年高位，全球新能源与半导体技术快速地发展的大背景下，镓价格可能再次进入上升期。中国是全球最主要的镓生产国和出口国，产量占比超97%，在供给端有一定的定价影响力。全球再生镓产能增长迅速，成为许多国家重要的供给来源。我国应推动高纯镓、镓化合物及再生镓生产技术的发展进步，提升全产业链供应能力。

  镓是生产砷化镓、氮化镓、磷化镓及铜铟镓硒的必要原料，是未来半导体产业不可或缺的基础材料，目前消费集中在砷化镓、高性能磁材、化合物半导体以及产业链的延伸产品上。镓被联合国环境规划署和美国、欧盟、日本、中国等多个国家或组织列为战略性或关键性矿产资源。

  一般包括对粗镓进行精炼提纯得到高纯镓，以及对高纯镓进一步加工得到镓的化合物如砷化镓、氮化镓等；

  一般指应用深加工产品生产的最终用于终端的元部件和元器件，如霍尔原件等电子、光电子器件和铜铟镓硒（CIGS）薄膜等；

  指对废弃含镓电子元部件和元器件进行回收利用，冶炼粗镓的过程；终端应用是指镓所应用到的终端行业，如LED、太阳能电池、半导体行业等。

  镓为稀散金属，市场规模不大，尚未形成成熟的全球镓贸易市场和期货市场，且主要为卖方市场，由生产商每日公开报价，报价机构进行询价、计算并公布。当今全球主要的镓报价机构有上海有色网（SMM）、金属导报（Fastmarkets MB）、阿格斯（Argus）、安泰科、亚洲金属网、长江有色金属网等，综合看来中国国产镓价格居于市场主导低位，各家机构均有发布，此外金属导报公布的荷兰鹿特丹港镓价格对部分地区价格有一定影响力。交易形式主要为现货和零单交易，买卖双方签订采购协议，即期交割。

  本世纪前，美国GEO特殊化学品公司主导着世界市场。2000年初，逐渐形成了中国和欧洲“双中心”的格局，欧洲镓价格变革走向与我国国内总体相似，但在前两次价格变更周期先于我国价格变化，近年来海外库存大量消耗，海外镓价格受国内供应及价格的影响愈发明显，在2017年和2021年开始的两个上涨期内，我国价格变革慢慢的开始领先于欧洲市场行情报价变动的步伐，近年来市场普遍以中国国产镓为价格参考基准。

  镓根据其提纯等级不同有不同的用途，当今全球主要镓产品为纯度大于99.99%（4N）的粗镓和纯度不小于99.9999%（6N）的精镓。镓的价格与其纯度呈正相关关系，且由于随纯度越高提炼技术方面的要求的提升，价格差距也呈阶梯式上涨：从近五年均价来看，6N镓高于4N镓172元/千克；7N镓高于6N镓230元/千克。

  2005年以来，我国国产镓价格经历三轮大幅涨跌，如今处于近十年的高位。近5年，镓价格会出现过数次较为显著的波动。

  全球镓的金属储量约为27.93万吨，其中中国镓金属储量19万吨，约占68%，居世界首位。别的地方情况为美国0.45万吨、南美洲1.14万吨、非洲5.39万吨和欧洲1.95万吨。全球镓远景储量超过100万t，绝大部分伴生在铝土矿床中，还有约19万t与铅锌矿床伴生；目前来看，其中只有不到10%的镓是潜在可采的。

  全球粗镓产能总体呈上涨的趋势，从2005年的160吨上升至2022年的870吨。2012年以来中国粗镓产量占全球比例最大且持续提升，2021年占比超97%。德国和哈萨克斯坦分别于2016年和2013年停止了镓生产，匈牙利和乌克兰分别于2015年和2019年停止镓生产；2021年德国和乌克兰重启粗镓生产。

  全球精镓产能总体保持高位，从2005年的140吨上升至2021年的325吨，2022年全球精镓产能回落至320吨。2015年以来，全球精镓产量总体呈增长态势，截至2021年已增长至250吨，总增幅达16%，预计2022年全球精镓产量为290吨，同比增长28.9%，全球精镓的主要生产国为中国、日本、斯洛伐克、英国和美国。

  全球共有30余家公司制作粗镓，主要为有色金属冶炼厂和大型氧化铝厂，分布在中国、日本、乌克兰、哈萨克斯坦和加拿大等国。全球精镓生产企业主要分布在加拿大、中国、日本、斯洛伐克、美国等国家。截至2016年全球主要镓矿企业有13家，其中5家位于中国，3家位于日本。

  全球LED照明市场的快速的提升促进了镓消费增长。2011-2019年全球镓消费量总体呈现上升趋势，2019年全球镓消费量达到716吨，同比增长5.6%，达到历史上最新的记录，2020年回落至644吨。

  2011-2015年，全球镓供给均大于需求，2015年以来镓需求快速扩张，供需格局持续收紧，2016年扭转为供不应求的格局，此后持续收紧。

  中国是全球镓主产国和供应国，出口量远大于进口量，属于净出口国，主要出口对象为日本、德国、韩国、美国。日本是全球第一大镓产品进口国，约70%从中国进口；德国的镓产品80%以上从中国进口；韩国进口镓来源同样以中国为主。

  当今全球新能源行业和高端半导体制造等行业快速地发展，带动镓及其下游产品需求持续强劲。预计到2026年，全球GaN外延市场销售额年均复合增长率为21.31%，中国GaN市场规模年均复合增长率为27.7%。

  2005年美、日、德开始研究再生镓，目前全球镓回收产业已有一定发展，再生镓产量占全球总消耗量占比持续不断的增加，且再生镓对原生粗镓的替代性较好。主要的镓回收国家有加拿大、德国、日本、英国、美国。近年来全球再生镓产能总体保持稳定，2016年和2022年大幅度上升，2022年镓回收产能达300吨。

  2020年我国镓金属储量超2万吨，随着国内地质勘探投入水平和技术提升带动，2021年提升到24794.6吨。我国镓金属储量主要位于四川、贵州、江西和山西等地，四省份综合占比国内镓储量的92.4%，其中江西省储量为1.2万吨金属量，占比国内储量近一半。

  2014年以来，我国原生镓产量总体呈“W”字型变化趋势。2020年以来，下游半导体等需求快速提升，带动镓价格持续增长，产量快速增加；2022年我国镓主要生产企业快速扩产和技改，产量继续增长，达606吨，但受进口铝土矿比例上升影响，整体增速相较2021年略低。

  中国主要镓生产企业有中国铝业集团有限公司、杭州锦江集团、珠海经济特区方源有限公司、东方希望集团有限公司等，上述四家公司合计产能485-535吨/年，生产镓的工厂主要分布在山西、广西、河南、贵州及山东。

  2014年以来，我国镓消费量持续迅速增加，2021年全国镓消费量470吨，同比增长30%，预计2022年消费量为500吨，同比再度增长6.4%。2017年以来，我国镓消费量增速持续下滑，从2017年的71%下滑至2022年的6.4%。

  2020年起随着国内镓的应用场景不断丰富，国内镓的消费结构逐渐发生转变，磁材、光伏领域需求量与LED、半导体占镓消费的80%以上。近几年砷化镓的需求量逐年攀升，平均每年需求量涨幅达20%左右。在全球砷化镓市场逐年增长下，少数发达国家掌握生产高纯砷技术，日本产量第一，美国第二，德国和英国并列第三，合计产量160吨。

  总体来看，我国镓贸易呈现进口增、出口降的趋势。2022年我国镓产品的进出口数量均同比大幅度增长。2022年我国镓出口均价约为253.2万元/吨，进口均价约为300.6万元/吨，进口单价高于出口单价。

  2022年我国再生镓产能投入继续增加，株洲科能在浙江新建的回收镓厂建成投产；价格高位吸引历史留存物料流入市场，预计2022年我国再生镓产量有40吨，约占全球再生镓总产量的13%。返回搜狐，查看更加多